Máy tính vị thế / rủi ro

Cách dùng máy tính vị thế / rủi ro này

Thứ tự rất quan trọng, ngược với điều nhiều người nghĩ. Trước hết điền vốn tài khoản, đây là toàn bộ tiền trong tài khoản giao dịch này; rồi điền phần trăm rủi ro mỗi lệnh, nghĩa là "dù lệnh này nhìn sai, chạm cắt lỗ, tôi cũng chỉ chấp nhận lỗ bằng đó", cách làm vững phổ biến là 1% tới 2%. Sau đó điền giá vào lệnh và giá cắt lỗ — bạn định vào ở mức nào, rớt tới đâu thì nhận thua thoát ra. Đủ bốn con số, con số lớn bên phải chính là vị thế danh nghĩa nên mở cho lệnh này, tức là quy mô số tiền bạn thật sự nên bỏ vào.

Thuật toán đằng sau rất mộc mạc: vốn tài khoản nhân phần trăm rủi ro, ra "số tiền tối đa định lỗ trong lệnh này", ví dụ 1% của 2000 là 20 USDT; rồi xem từ vào lệnh tới cắt lỗ phải rớt bao nhiêu phần trăm, ví dụ mặc định này là 3%; cuối cùng lấy cái trước chia cái sau, ra vị thế — 20 chia 3%, khoảng 667 USDT. Cắt lỗ đặt càng gần (khoảng cách càng nhỏ) thì cùng một hạn mức lỗ mở được vị thế càng lớn; cắt lỗ đặt càng xa thì vị thế mở được càng nhỏ. Hai thanh đối chiếu phía dưới cho bạn thấy trực quan: thời khắc chạm cắt lỗ, phần lỗ chỉ là một dải rất mỏng trong tài khoản, đại bộ phận vẫn nằm vững.

Vì sao phải định rủi ro trước rồi mới định vị thế

Người mới cháy tài khoản, mười phần thì chín không phải vì nhìn sai hướng — nhìn sai là bình thường — mà vì lệnh nhìn sai đó đặt quá nặng. All-in vào, cắt lỗ vừa chạm, tài khoản giảm thẳng một nửa, sau đó bắt đầu nghĩ "gỡ vốn", càng nghĩ gỡ vốn càng đặt nặng, vòng luẩn quẩn. Logic định rủi ro trước là chặn đứng chuyện này: dù chắc đến đâu, mỗi lệnh tối đa cũng chỉ lỗ bằng đó, nhìn sai liên tục mười lần vẫn còn quá nửa tài khoản để lật lại. Đây chính là điều dân chuyên nghiệp lặp đi lặp lại "quản trị rủi ro quan trọng hơn chọn coin".

Có một điểm thường bị bỏ qua: ở đây tính là vị thế danh nghĩa, không phải ký quỹ. Nếu bạn mở hợp đồng có đòn bẩy, ký quỹ thực tế chiếm dụng bằng vị thế danh nghĩa chia cho đòn bẩy, nhưng mức phơi nhiễm rủi ro thật của bạn nhìn vào giá trị danh nghĩa cộng với vị trí cắt lỗ. Đòn bẩy phóng đại lãi lỗ thế nào, giá thanh lý ở đâu, có thể xem cùng máy tính lợi nhuận / rủi ro đòn bẩy và máy tính giá thanh lý. Khung tổng thể của quản trị rủi ro, có thể tham khảo bài giải thích về quản trị rủi ro của Investopedia.